Ingresos Anuales /Annual Income 

Este es el ingreso anual combinado para usted y su coprestatario. Incluya todos los ingresos antes de impuestos, incluido el salario base, las comisiones, las bonificaciones, las horas extra, las propinas, los ingresos por alquileres, los ingresos por inversiones, la pensión alimenticia, la manutención de los hijos, etc.

This is the combined annual income for you and your co-borrower. Include all income before taxes, including base salary, commissions, bonuses, overtime, tips, rental income, investment income, alimony, child support, etc.

Enganche o Pago Inicial / Down Payment

La regla general típica es pagar el 20 por ciento del precio de la vivienda como pago inicial, aunque algunos préstamos hipotecarios requieren tan solo un 3,5 por ciento de pago inicial. Su pago inicial reduce el monto total de su préstamo hipotecario, por lo que cuanto más dinero deposite, menores serán sus pagos, o más cara será la casa que pueda comprar.

The typical rule of thumb is to pay 20 percent of the home's price as your down payment, although some mortgage loans require as little as 3.5 percent down. Your down payment reduces the total amount of your mortgage loan, so the more money you put down, the lower your payments will be - or the more expensive a house you can buy.

Deudas Mensuales / Other Monthly Debts

Incluya todos los pagos mensuales de la deuda para usted y su coprestatario, incluidos: pagos mínimos mensuales requeridos de la tarjeta de crédito, pagos del automóvil, pagos de préstamos estudiantiles, pagos de pensión alimenticia/manutención de los hijos, cualquier pago de la casa (alquiler o hipoteca) que no sea la nueva hipoteca que usted están buscando, mantenimiento de propiedades de alquiler y otros préstamos personales con pagos periódicos.

Include all monthly debt payments for of you and your co-borrower, including: minimum monthly required credit card payments, car payments, student loan payments, alimony/child support payments, any house payments (rent or mortgage) other than the new mortgage you are seeking, rental property maintenance, and other personal loans with periodic payments.

Do NOT include: credit card balances you pay off in full each month, existing house payments (rent or mortgage) that will become obsolete as a result of the new mortgage you're seeking, or the new mortgage you're seeking.

Terminos del Prestamo / Loan Term

Su programa de préstamo puede afectar su tasa de interés y sus pagos mensuales. Elija entre 30 años fijos, 15 años fijos y más en la calculadora.

Your loan program can affect your interest rate and monthly payments. Choose from 30-year fixed, 15-year fixed, and more in the calculator.

Tipo de Prestamo / Loan Type

Existen varios tipos de préstamos hipotecarios, pero los más utilizados son los de tipo fijo y los de tipo variable. Los préstamos de tasa fija tienen la misma tasa de interés durante toda la duración del préstamo. Eso significa que su pago mensual será el mismo, incluso para préstamos a largo plazo, como hipotecas de tasa fija a 30 años. Dos beneficios de este tipo de préstamo son la estabilidad y poder calcular su interés total por adelantado. Las hipotecas de tasa ajustable (ARM, por sus siglas en inglés) tienen tasas de interés que pueden cambiar con el tiempo. Por lo general, comienzan con una tasa de interés más baja que un préstamo de tasa fija y mantienen esa tasa durante un número determinado de años, antes de cambiar las tasas de interés de un año a otro. Por ejemplo, si tiene una ARM 5/1, tendrá la misma tasa de interés durante los primeros 5 años y luego su tasa de interés cambiará de un año a otro. El principal beneficio de un préstamo de tasa ajustable es comenzar con una tasa de interés más baja.

There are several types of mortgage loans, but the most commonly used are fixed-rate and adjustable-rate loans. Fixed-rate loans have the same interest rate for the entire duration of the loan. That means your monthly payment will be the same, even for long-term loans, such as 30-year fixed-rate mortgages. Two benefits to this loan type are stability, and being able to calculate your total interest up front. Adjustable-rate mortgages (ARMs) have interest rates that can change over time. Typically they start out at a lower interest rate than a fixed-rate loan, and hold that rate for a set number of years, before changing interest rates from year to year. For example, if you have a 5/1 ARM, you will have the same interest rate for the first 5 years, and then your interest rate will change from year to year. The main benefit of an adjustable-rate loan is starting off with a lower interest rate.

Tasa de Interes / Interest Rate

Este campo se completa previamente con la tasa hipotecaria promedio actual. Su tasa real variará en función de factores como la puntuación de crédito y el pago inicial.

This field is pre-filled with the current average mortgage rate. Your actual rate will vary based on factors like credit score and down payment.

Impuestos de Propiedad / Property Tax

La calculadora de pago de la hipoteca incluye impuestos a la propiedad estimados en función del valor de la vivienda. Puedes editar esto en las opciones avanzadas.

The mortgage payment calculator includes estimated property taxes based on the home's value. You can edit this in the advanced options.

Seguro de la Propiedad / Home Insurance 

Los prestamistas suelen exigir un seguro de vivienda o un seguro de propietario de vivienda, según el programa de préstamo. Puede editar este número en las opciones avanzadas de la calculadora de hipotecas.

Home insurance or homeowners insurance is typically required by lenders, depending on the loan program. You can edit this number in the mortgage calculator advanced options.

Cuota de Asociacion de Vivienda / HOA Fees

Una tarifa de asociación de propietarios (tarifa de HOA) es una cantidad de dinero que los propietarios de ciertos tipos de propiedades residenciales deben pagar mensualmente, y las HOA cobran estas tarifas para ayudar a mantener y mejorar las propiedades en la asociación.

A homeowners association fee (HOA fee) is an amount of money that must be paid monthly by owners of certain types of residential properties, and HOAs collect these fees to assist with maintaining and improving properties in the association.

Dueda a Ingresos / Debt-to-Income (DTI)

Su dueda con respeto a sus ingresos (DTI) se expresa como un porcentaje y es su deuda mensual "mínima" total dividida por su ingreso bruto mensual. El límite convencional para DTI es el 36 % de su ingreso mensual, pero podría llegar al 41 % para los préstamos de la FHA. Un DTI del 20 % o inferior se considera excelente. Mientras mas bajo sea este porcentaje tienes menos riesgo.

Your DTI is expressed as a percentage and is your total "minimum" monthly debt divided by your gross monthly income. The conventional limit for DTI is 36% of your monthly income, but this could be as high as 41% for FHA loans. A DTI of 20% or below is considered excellent.